Kuni viimase ajani oli Sam Bankman-Fried ehk SBF krüpto oma kuldne poiss, kes on tuntud selle poolest, et ehitas oma krüptovaluutabörsi FTX vaid kahe aastaga 32 miljardi dollari suuruseks hiiglaseks.
Aga sassis, vasakpoolse kallakuga 30-aastane gamer elas a vale. SBF, kes väitis, et on a minimalistlik filantroop, oli kasutanud klientide raha toetada oma ebaõnnestuvat krüptoimpeeriumit ja rahastada oma rikkalik elustiil.
Keset paljastusi ja krüptotööstuse laiemat kärpimist, FTX ja selle investeeringute võrk— mis hõlmas nii SBF-i kaubandustegevust, Alameda Researchi kui ka enamat 200 muud krüptofirmat— omama dramaatiliselt lahti harutatud.
Vahepeal SBF, endine krüpto "valge rüütel". kes oli kunagi väidetavalt väärt 26.5 miljardit dollarit, ütleb, et ta on viimaseks jäänud $100,000.
Endine FTX kliendid, teadlasedja isegi krüptotruu on väitnud, et Bankman-Friedi nüüdseks kadunud krüptovahetus oli otsene "Ponzi skeem", mis viis uputus tema ja tema ettevõtte vastu algatatud tsiviilhagi. Juhtumite kohta ei ole veel otsuseid tehtud.
Hoolimata süüdistusedja sisseastumisi SBF of vigu, advokaadid võttis ühendust heaolu ütles, et on liiga vara kuulutada FTX tõeliseks "Ponzi skeemiks" - kuigi nad ütlevad, et prokurörid võivad lõpuks seda teha.
"Ma ei tea, kas see on Ponzi skeem ja tõenäoliselt läheb natuke aega, enne kui saame teada," ütles Thomas P. Vartanian, mittetulundusühingu finantstehnoloogia ja küberturvalisuse keskuse tegevdirektor.
Vartanian, kes on esindanud parteisid 30-s USA ajaloo 50 suurimas finantsinstitutsiooni kokkuvarisemises, märkis, et prokuröridel võib kuluda aastaid, et kaevata läbi FTX-i ja selle tütarettevõtete keeruka, omavahel seotud ja valesti juhitud raamatupidamise.
"Nad järgivad raha ja järgivad seda kuni sendini. Ja nad saavad aru, kas meil on tegemist hooletuse, tsiviilpettuse, kriminaalpettusega ja kas see on Ponzi skeem, püramiidskeem või mis iganes see on,” ütles ta. "Kuid need on faktid, mida ma arvan, et need ei ole veel mõnda aega kellegi valduses – enne kui kogu raha on järgitud."
Siiski märkis Vartanian, et FTX-i pankrotist seni vabastatud dokumendid on "üsna laastavad".
"Minu jaoks tundub see seni ettevõtte väärkäitumisena," ütles ta. "Ja kas see muutub pettuseks ja seaduserikkumiseks või Ponzi skeemiks, on teine küsimus."
Advokaadibüroo Scura, Wigfield, Heyer, Stevens & Cammarota pankrotispetsialist Carlos Martinez astus aga sammu edasi.
"Ma arvan, et juristi vastus oleks "ootame uurimist"," ütles ta. "Aga ma arvan, et see on ilus lõigatud ja kuiv. Seinal on kirjas, et see oli – või vähemalt, kui see ei olnud mõeldud olema Ponzi skeem, toimis see kindlasti Ponzi skeemina.
Kuidas Ponzi skeemid töötavad
Ponzi skeem on pettus, mis meelitab investoreid lubadustega teenida kõrget tootlust vähese riskita või ilma riskita. Probleem on selles, et Ponzis loob selle väidetava tulu, kasutades uute investorite raha, mitte tulusaid investeeringuid.
Nimi pärineb Itaalia petisest Charles Ponzilt, kes pettis 1920. aastatel USA investoreid nutika loo ja kõrget tulu lubades välja.
SEC on hoiatanud Ponzi skeemide ohtudest ja nende levikust krüptoringkondades. Ja mõned krüptokriitikud, nagu Nouriel Roubini, New Yorgi ülikooli Sterni ärikooli emeriitprofessor ja Roubini Macro Associatesi tegevjuht, väidavad isegi, et kogu krüptoökosüsteem on "kõigi Ponzi skeemide ema".
FTX jagas palju sarnasusi varasemate Ponzi skeemidega. Sheila Bair, kes oli aastatel 2006–2011 föderaalse hoiuste kindlustamise korporatsiooni (FDIC) esimees, ütles CNN-ile Selle kuu alguses oli SBF-i võime reguleerijaid ja investoreid võluda "mõnes mõttes väga Bernie Madoffi moodi".
Enam kui 20 aastat juhtis Madoff enne oma vahistamist 2008. aastal ajaloo suurimat Ponzi skeemi, varastades 65 miljardit dollarit koguni 37,000 XNUMX inimeselt. Kuigi lõplik raamatupidamine on veel lõpetamata, on FTX seda teinud 50 miljardit dollarit kohustusi rohkem kui 100,000 XNUMX võlausaldajale, mis on SBF-i äri lähedal Madoffi numbritele.
Kuid kas SBF kasutas Ponzi skeemi? Või oli see ettevõtete pettus nagu see, mis viis Houstonis asuva Enroni kokkuvarisemiseni energia ettevõte, mille pankrot ja sellele järgnenud raamatupidamisskandaal turge raputas?
Kui küsida endise rahandusministri Larry Summersi käest, on Enron FTX-iga parem analoog kui otsene Ponzi skeem.
"Ma võrdleksin seda Enroniga," Summers ütles Bloomberg selle kuu alguses. „Mitte ainult finantsviga, vaid – aruannete põhjal – kindlasti ka pettuse hõngu. Staadioninimede andmine ettevõtte ajaloo alguses. Tohutu rikkuse plahvatus, millest keegi päris täpselt aru ei saa, kust see tuleb.
Mida me teame FTX-i toimimise kohta
Selle üle, kas FTX oli Ponzi skeem, võib arutleda, kuid SBF võis tegeleda ka sellega, mida prokurörid võisid kindlaks teha, et tegemist on "rahaliste vahendite omastamise", "pettusega" või isegi "otse Ponzi skeemiga", ütles Martinez. heaolu.
Näiteks kasutas SBF oma kaubandusettevõtte Alameda Research toetamiseks vähemalt 4 miljardit dollarit FTX-i klientide raha, kuna krüptohinnad langesid selle aasta alguses. CoinDesk. SBF eitab, et ta rakendas FTX-süsteemides selleks "tagaukse", öeldes, et see on "kindlasti mitte tõsi” ja et ta ei oska isegi kodeerida.
SBF-i meediaesindaja ei vastanud kommentaaritaotlustele heaolu.
Kuid juures New York Timesile Dealbooki tippkohtumine kolmapäeval, SBF väljendas üllatust FTX-i kokkuvarisemise üle, öeldes: "Ma ei üritanud kunagi pettust toime panna. Olin kuu aega tagasi FTX-i väljavaadete üle põnevil. Ma nägin seda eduka ja kasvava ettevõttena. Olin šokeeritud sellest, mis sel kuul juhtus. Ja seda rekonstrueerides on asju, mida soovin, et oleksin teinud teisiti.
Kuid endine krüptomiljardär tunnistas, et "väga halvasti märgistatud raamatupidamise asi" võimaldas Alamedal olla "oluliselt rohkem võimendatud", kui ta eeldas.
FTX näod a kohtuasjade laine ka selle reklaami üle, nagu juhtus Bernie Madoffiga turundusharu 2009. aastal pärast vahistamist.
FTX palkas kallite Super Bowli reklaamide jaoks kuulsused, sealhulgas NFL-i staar Tom Brady. Ja a 2018. aasta mängutekk investoritele (alloleval pildil) pakkus see klientidele seda, mida ta kirjeldas kui "suurt tootlust ilma riskita" ja laene "ilma negatiivsete külgedeta".
Ka SBF ja tema meeskond FTX-is ei olnud kulutuste osas häbelik. Firma langes $ 300 miljonit kinnisvaral Bahama tippjuhtide jaoks, kogunes a 55,000 XNUMX dollari vahekaart Jimmy Buffeti MargaritaVille baaris ja palkas selleks eralennukeid lennata Amazoni pakette juhtidele.
Oma parimal ajal elas Madoff ja tema kolleegid ka luksuslikku elu, ostes mitme miljoni dollari väärtuses häärberid ja luksuslikud ehted, riided ja käekellad – mõned neist olid enampakkumisel pärast vahistamist oma investoritele tagasi maksma.
Lõpuks, enne oma langust oli FTX-i peamisel rahvusvahelisel börsil 9 miljardit dollarit tagamata kohustusi ja varasid vaid 900 miljonit dollarit. Financial Times. Tavaliselt peaksid kogu kohustused ja koguvara bilansis ühtima ning erinevus näitab, et FTX oli enne kokkuvarisemist sügavas augus.
Kuigi SBF on nõudnud, et ta lihtsalt valesti hinnatud FTX-i uus tegevjuht John Ray III, kes tegeles ka Enroni kokkuvarisemisega, nimetas raamatupidamises olevate kohustuste summa kohta FTX-i tegevust "ettevõtte kontrolli täielikuks ebaõnnestumiseks" koos "usaldusväärse finantsteabe täieliku puudumisega".
"Alates ohustatud süsteemide terviklikkusest ja vigasest regulatiivsest järelevalvest välismaal kuni kontrolli koondumiseni väga väikese kogenematute, keeruliste ja potentsiaalselt ohustatud isikute rühma kätte, on see olukord enneolematu," ütles ta.
Seda, kas SBF kasutas FTX-i kaudu Ponzi skeemi, tehakse kindlaks alles pärast seda, kui prokurörid on oma uurimise lõpetanud ja vandekohus otsustab kõigi nende algatatud kriminaalasjade kohta. Kuid Vartanian väitis, et Kongress peab võimalikult kiiresti vastu võtma krüptotööstuse karmimad eeskirjad.
"Ma arvan, et kongress peab kirjutama uued reeglid, et teha selgeks, et krüptoäri võtab ja kasutab teiste inimeste raha ning see tähendab, et tegemist on usaldusisikuga," ütles ta. "See on hooldaja ja seda tuleb seaduse alusel sellisena käsitleda."
Algselt esitati seda lugu Fortune.com
Veel Fortune'ist: Ameerika keskklass on ühe ajastu lõpus Sam Bankman-Friedi krüptoimpeeriumit juhtis Bahama laste jõuk, kes kõik käisid üksteisega kohtingul 5 kõige levinumat viga, mida loteriivõitjad teevad Kas olete uue Omicroni variandiga haige? Olge selle sümptomi jaoks valmis
Allikas: https://finance.yahoo.com/news/former-ftx-users-failed-crypto-123000114.html