PARANDAMINE JA ASENDAMINE Creek Road Miners, Inc. sõlmib ühinemislepingu ettevõttega Prairie Operating Co., LLC

HENDERSON, Nevada – (BUSINESS WIRE) –#virtuaalne– Asendage 25. oktoobril 2022 väljaanne järgmise parandatud versiooniga mitme muudatuse tõttu.

Uuendatud väljaanne on järgmine:

CREEK ROAD MINERS, INC. SÕLMAB ÜHINEMISLEPINGU ettevõttega PRAIRIE OPERATING CO., LLC

Creek Road Miners, Inc. (OTCQB: CRKR; "Creek Road" või "ettevõte") ja Prairie Operating Co., LLC ("Prairie") teatasid täna ühinemislepingu ("ühinemisleping") allkirjastamisest. Creek Roadi ja Prairie vahelise ühinemise ("Ühenemine") lõpetamisel saab ühinenud ettevõte nimeks Prairie Operating Co. ja see peaks olema avalikult noteeritud OTCQB-s sümboli "PROP" all. Pärast ühinemist kavatseb ettevõte taotleda noteerimist NYSE Ameerika börsil. Prairie liikmed saavad ühinemisel Creek Roadi aktsiad ja piiratud jõudluspõhised valikud. Ühinemise lõpetamisel määratakse Ed Kovalik tegevjuhiks, Gary Hanna presidendiks ja Craig Owen finantsjuhiks.

Prairie on sõlminud ka ostu-müügilepingu (edaspidi "PSA") ettevõttega Exok, Inc. ("Exok"), et omandada 37,030 76 brutoaakri suurune väljaehitamata nafta ja gaasi rendipind, mille keskmine puhastulu intressimäär on 28.2%. Colorado osariigis Weldi maakonnas ("Exok Assets") ligikaudu XNUMX miljoni dollari eest ("varade omandamine" ja koos ühinemisega "tehingud").

Ettevõtte tegevjuht Paul Kessler lisas: "Creek-Prairie ühinemine on sihipärase jõupingutuse tulemus institutsionaalse kvaliteediga energiavarade tuvastamiseks, et luua sisulist väärtust kõigile sidusrühmadele. Kogenud professionaalidest koosnev meeskond esindab oma klassi parimat ja keskendub USA energiasõltumatuse toetamisele.

Ed Kovalik lisas: "Võimalus omandada need varad Exok Inc.-lt meie arvates väga atraktiivsetel mõõdikute positsioonidel, mis ideaaljuhul Prairie jaoks on. Tuntud operaatorite hiljutine nihketegevus annab meile suure kindlustunde selle enamasti külgneva põlluploki potentsiaali suhtes. Loodame, et alustame oma esialgseid puurimistöid 2023. aasta alguses. Hr Kovalik lisas veel: "Usume, et Prairie esindab avalikel turgudel väga ainulaadset lugu, millel on kindel madalate kuludega varade profiil ja piisavalt ruumi sellel, mis näib olevat suurepärane pikaajaline nafta ja maagaasi turg."

Creek Road on kaasanud Roth Capital Partnersi, LLC-i, et aidata läbirääkimistel teatud investoritega kapitali kaasamiseks enne ühinemise lõpetamist. Kogutud tulu kasutatakse varade soetamise rahastamiseks ja Exoki varade arendamiseks pärast sulgemist.

Ühinemine, mille on heaks kiitnud Creek Roadi direktorite nõukogu ja Prairie liikmed, peaks eeldatavasti lõppema 2022. aasta neljandas kvartalis, kui tavapärastel sulgemistingimustel, sealhulgas Creek Roadi väärtpaberite eraemissiooni sulgemisel. kogutulu vähemalt 30 miljonit dollarit ("PIPE"). Varade omandamine peaks lõppema kohe pärast ühinemise lõpetamist. Välja arvatud väärtpaberite emissioonid potentsiaalses PIPE-s ja eeldades, et ühinemise lõpetamisel välja antud optsioone või ostutähti ei kasutata, kuuluvad ettevõtte aktsiate käibel olevad aktsiad pärast ühinemist eeldatavalt ligikaudu 58.5% praegustele Creek Roadi aktsionäridele. 29.3% Prairie liikmetelt ja 12.2% Exokilt.

Creek Road kavatseb viivitamatult esitada USA väärtpaberi- ja börsikomisjonile ("SEC") teabeavalduse, milles kirjeldatakse muu hulgas tehingute tingimusi. Lisateavet tehingute kohta, sealhulgas ühinemislepingu ja PSA koopiad, esitatakse vormil 8-K kehtivas aruandes, mille Creek Road esitab SEC-ile ja mis on saadaval aadressil www.sec.gov.

Advisors

Baker & McKenzie LLP on Creek Roadi õigusnõustaja.

Vinson & Elkins LLP on Prairie õigusnõustaja.

Creek Roadi kohta

Creek Road Miners, Inc. (www.CreekRoadMiners.com) on krüptovaluutat kaevandav ettevõte, mis kasutab mobiilseid elektritootmisseadmeid ja kaevandusrajatisi. Creek Road Minersi mudel kasutab luhtunud maagaasi rohkust viisil, mis tagab oma tegevusele soovitava hinnaga energiaallika, toodes samas kasu energiaettevõtjatele, tarbijatele ja keskkonnakaalutlustele.

Preeria kohta

Prairie on Delaware'i piiratud vastutusega äriühing, mis asutati nafta- ja gaasikinnistute omandamiseks ja haldamiseks Ameerika Ühendriikides. Prairie't haldavad selle liikmed Gary C. Hanna ja Edward Kovalik.

Oluline teave kavandatava ühinemise kohta

Seoses kavandatava ühinemisega koostab Creek Road SEC-ile esitatava teabeavalduse, mis annab täiendavat olulist teavet kavandatava ühinemise kohta. Kui see on valmis, saadetakse Creek Roadi aktsionäridele lõplik teabeavaldus. CREEK ROADI AKTORIOMANIkel SOOVITATAKSE TUGEVALT LUGEMA KÕIKI ASJAKOHASED SEC-LE ESITATUD DOKUMENTID, SH CREEK ROADI TEABEVAATUST, SEST NEED SISALDAVAD OLULIST TEAVE KAVANDATAVA ÜHINEMISE KOHTA. Creek Roadi aktsionärid saavad tasuta koopia teabeavaldusest (kui see on saadaval) ja muudest asjakohastest SEC-ile esitatud dokumentidest SECi veebisaidilt aadressil www.sec.gov.

Edasi otsin avaldused

Siin sisalduv teave ja sellega seoses tehtud suulised avaldused hõlmavad tulevikku suunatud avaldusi 27. aasta väärtpaberiseaduse (muudetud kujul) jao 1933A ja muudetud 21. aasta väärtpaberibörsiseaduse punkti 1934E tähenduses. Kõik avaldused, välja arvatud käesolevas dokumendis sisalduvad oleviku või ajalooliste faktide väited, mis puudutavad tehinguid, Creek Roadi ja Prairie võimet tehingud lõpule viia ja kapitali kaasata enne ühinemist, tehingutest saadavat kasu, Creek Roadi tulevast finantstulemust pärast tehinguid, samuti Creek Roadi ja Prairie strateegia, tulevane tegevus, finantsseisund, hinnangulised tulud ja kahjumid, prognoositavad kulud, väljavaated, plaanid ja juhtimise eesmärgid on tulevikku suunatud avaldused. Siin kasutatuna, kaasa arvatud seoses sellega seoses tehtud suulised avaldused, sõnad "võiks", "peaks", "tahaks", "võib", "uskuda", "ennustada", "kavatsus", "hinnata", "oodata, ” „projekt”, selliste terminite eitus ja muud sarnased väljendid on mõeldud tulevikku suunatud väidete tuvastamiseks, kuigi mitte kõik tulevikku suunatud avaldused ei sisalda selliseid identifitseerivaid sõnu. Need tulevikku suunatud avaldused põhinevad Creek Roadi ja Prairie juhtkonna praegustel ootustel ja eeldustel tulevaste sündmuste kohta ning põhinevad praegu saadaoleval teabel tulevaste sündmuste tulemuste ja ajastuse kohta. Kui kohaldatav seadus ei nõua teisiti, loobuvad Creek Road ja Prairie kohustusest ajakohastada tulevikku suunatud avaldusi, mis kõik on selle jaotise väidetega sõnaselgelt kvalifitseeritud, et kajastada sündmusi või asjaolusid pärast käesoleva kuupäeva. Creek Road ja Prairie hoiatavad teid, et need tulevikku suunatud avaldused on seotud riskide ja ebakindlusega, millest enamikku on raske ennustada ja millest paljud ei ole Creek Roadi ja Prairie kontrolli all. Need riskid hõlmavad, kuid mitte ainult, üldiseid majandus-, finants-, õiguslikke, poliitilisi ja äritingimusi ning muutusi sise- ja välisturgudel; poolte suutmatus edukalt või õigeaegselt sooritada Tehinguid või täita sulgemise tingimusi, sealhulgas Creek Roadi väärtpaberite eraemissiooni sulgemine kogutuluga vähemalt 30 miljonit dollarit; suutmatus realiseerida Tehingutest eeldatavat kasu, sealhulgas selle teostamisega viivitamise tõttu; sündmuste toimumine, mis võivad anda ühe või mõlema Creek Roadi ja Prairie õiguse lõpetada Tehingutega seotud lõplikud lepingud; Creek Roadi äritegevuse kasvuga seotud riskid ja äritegevuse eeldatavate verstapostide ajastus; ja konkurentsi mõju Creek Roadi tulevasele äritegevusele. Kui peaks ilmnema üks või mitu siin ja sellega seoses tehtud suulistes avaldustes kirjeldatud riski või ebakindlust või kui aluseks olevad oletused osutuvad ebaõigeks, võivad tegelikud tulemused ja plaanid oluliselt erineda tulevikku suunatud avaldustes väljendatutest. Võib esineda täiendavaid riske, mida Creek Road ja Prairie praegu ei tea või mida Creek Road ja Prairie praegu arvavad, et need on ebaolulised, mis võivad põhjustada tegelike tulemuste erinevust tulevikku suunatud avaldustes sisalduvatest. Lisateavet nende ja muude tegurite kohta, mis võivad mõjutada Creek Roadi ootusi, leiate Creek Roadi perioodilistest dokumentidest SEC-ile, sealhulgas Creek Roadi aastaaruandest vormi 10-K kohta, mis esitati SEC-ile 31. märtsil 2022, ja mis tahes hiljem esitatud kvartaliaruannetest. vormil 10-Q. www.sec.gov.

Kontakt

Investor suhted

John D. Maatta

Creek Road Miners, Inc.

[meiliga kaitstud]