Milline on kõige odavam viis täiskasvanud laste abistamiseks?

Saate sulatada sisse maksueelse IRA, Roth IRA või kõrgelt hinnatud aktsia. Üks strateegia võib olla palju parem kui teised.

Soovime teha oma lastele – 40. eluaastates tütardele – märkimisväärse kingituse. Jah, me saame seda endale lubada.

Kas peaksime vara likvideerima, võttes maksu? Või peaksime raha laenamiseks ära kasutama madalaid hüpoteeklaenu intressimäärasid ja lootma, et valitsus ei kaota tõusu aluseid?

Meie maksustatav raha koosneb üle 75% kasumist. Meil on märkimisväärsed summad traditsioonilistes IRA-des ja Roth IRA-des ning meie kodus on ka California väärtus. Võlga meil praktiliselt pole. Olen kindel, et leian koha, kus intressid maha arvata.

Vanus, 75. Oleme ülemises sulgudes. Nii ka meie tütred.

Michael, California  

Minu vastus:

Olete nördinud jõukate inimeste maksude pärast. See on tore probleem. Kuid vaatame, mida väike aritmeetika teie heaks teha võib.

Teie dilemma on tavaline ja mõnevõrra keeruline, hõlmates tulumaksu ja surmamaksu koosmõju. Ma ei tea teie üksikasju, kuid ma eeldan, et teie perekonnale tuleb maksta föderaalset kinnisvara/kinkemaksu, kui vara läheb üle järgmisele põlvkonnale. (California ei kehtesta pärandimaksu ja föderaalvalitsus vabastab abikaasa pärandused.)

Praegune föderaalne maksuvabastus on helde 23 miljonit dollarit paari kohta, kuid see summa väheneb poole võrra, kui 2017. aasta maksuseadus 2025. aasta lõpus aegub. On väga tõenäoline, et teie või teie naine või mõlemad jääte buumi langedes ellu. . Nii et peaksite mõtlema kinnisvaramaksule.

Eeldan, et kasutate ära 16,000 128,000 dollari suuruse iga-aastase kinkemaksu välistamise. See kehtib doonori ja saaja kohta aastas, nii et kui teie tütred on abielus, saate teie ja teie naine välja maksta XNUMX XNUMX dollarit aastas, ilma et peaksite kasutama teie eluaegset kingituse/pärandi maksuvabastust.

Tulumaksu osas on teil õhus palju palle:

— Maksueelne IRA maksustatakse kõrgete (tavalise sissetuleku) määradega, kui dollarid välja tulevad. Olles saanud 72-aastaseks, olete nüüd sunnitud igal aastal teatud summa välja võtma. Teie ellujäänutel on ka väljavõtmise mandaadid mis tahes maksueelse IRA puhul, mille nad teilt pärivad.

— Roth IRA raha on täiesti maksuvaba. Samuti ei kehti see tagasivõtmise mandaadist seni, kuni teie või teie naine on elus.

— Kõik aktsiad, mis teil on maksustataval kontol, kaotavad dividende, mida maksustatakse vähendatud maksumääraga. Mis puutub kallinemisse, siis seda ei maksustata enne, kui müüte, nii et ma eeldan, et teil on kombeks jääda võitjate külge lõpmatuseni.

Olete ilmselt eemaldanud kõik kaotajad oma maksustatavast portfellist ja ka võlakirjadest. Järele on jäänud aktsiad, mis on teie ostuhinnast neljakordistunud või paremad. Nüüd müümine tähendab kapitalikasumi realiseerimist. Kuigi seda kasumit maksustatakse vähendatud dividendimääraga, soovite vältida võitja müümist. Kui jääte surmani ootama, tähendab tõusureegel, et kogu kapitali tõus kuni selle hetkeni vabastatakse maksust.

Oletame nüüd, et soovite välja pakkuda 100,000 60 dollarit, et saaksite selle oma lastele üle anda. See on raha, mille nad lõpuks pärivad, kuid see päev võib olla kaugel. Ma eeldan, et praegu, kui neil on tasuda ülikooliõpe või kodu renoveerimine, oleks neile ootamatult palju väärtuslikum kui siis, kui nad on XNUMX. eluaastates.

Sul on sularaha hirmutamiseks neli võimalust.

(a) Võiksite maksueelse IRA raha välja võtta. See oleks valus. Kui kuulute kõrgeimasse föderaalsesse vahemikku ja mitte päris kõrgeimasse osariigi vahemikku, on teie kombineeritud piirmaksumäär 47.3%. Seega on teil vaja 190,000 100,000 dollari suurust jaotust, et saada XNUMX XNUMX dollarit kuluraha.

(b) Võite müüa osa oma hinnatud aktsiatest, tasudes kapitalikasumi maksu 34.1%. (See arv on föderaalmäär, millele lisandub 3.8% investeerimistulu lisatasu, millele lisandub California maks.) Valiksite väikseima protsendi kallinemisega aktsiad. Teie kirjast järeldan, et parim, mida saate teha, on müüa midagi, mille maksumus on 25 senti dollari hetkeväärtuse kohta. Sel juhul peaksite lastele 134,000 100,000 dollari teenimiseks likvideerima XNUMX XNUMX dollarit vara.

Ehkki valiku (b) maksuarve on ainult 34,000 XNUMX dollarit, on see valus, sest jääte tõusuteest ilma. Seega on aktsia kallinemise dollar üsna erinev dollarist maksueelses IRA-s, mis on määratud mingil hetkel tulumaksu maksma.

(c) Sa võid sisse võtta Rothi raha. Maksu ei pea maksma, seega oleks väljamakse vaid 100,000 XNUMX dollarit. Kuid Rothi konto, mis lubab aastaid maksuvabalt liita, on väärtuslik vara. Tavaliselt lahkute Rothiga alles siis, kui kõik muud võimalused on ammendatud.

(d) Võite raha laenata.

Milline on optimaalne? Minu vastus võib teid üllatada. Soovitan punkti d, kuigi see kõlab 75-aastasele inimesele hüpoteeklaenu võtmisel pisut tüütult.

Et teada saada, milline neist neljast võimalusest on parem, peaksite teadma, mida aktsiaturg teeb, millal surete teie ja millal sureb teie naine. Sa ei tea ühtegi neist asjadest.

Parim, mida saate sellises olukorras teha, on teha mõned eeldused, mille puhul tundmatud jäävad nende usutavate vahemike keskele. Seega ma eeldan, et aktsiad toovad 5% aastas ja kas teie või teie naine sureb aastal 2032. Vaatame, kuidas kontodega läheb.

Eraldage vaimselt 190,000 100,000 dollarit oma maksueelsest IRA-st, 134,000 5 dollarit oma Rothi kontost ja XNUMX XNUMX dollarit oma maksustatavatest aktsiatest. Ausa võrdluse huvides tuleb kõik need summad investeerida samasse aktsiaindeksifondi, mis teenib XNUMX%.

Valikuga (a) kaob maksueelne IRA. Roth kasvab kümne aastaga 163,000 209,000 dollarini. Maksustatavat kontot tabab natukene dividendimakse, kuid kogu selle kallinemine on tasuta. Oluline tegur on siin see, et California on kogukonna vara osariik, nii et abieluvarad suurenevad esimese surma korral täielikult. Maksustatava konto väärtus on 2032. aastal 372,000 XNUMX dollarit pärast maksu. Kombineeritud lõppväärtus: XNUMX XNUMX dollarit.

Võimaluse (b) korral jääb maksueelne IRA ellu, kuid see tuleb järgmise kümne aasta jooksul kohustuslikult tühistada. Need jaotused saavad tugeva tavasissetuleku määraga maksude poolt löögi alla; mis neist järele jääb, läheb maksustatavale kontole, millel on sama aktsiaindeksifond. 2032. aastal püstitame hüpoteesi, et maksustatav konto likvideeritakse ja suur osa tulust kasutati Rothi teisendamiseks 179,000 342,000 dollaril, mis jäi maksueelsesse IRA-sse. Lõppväärtused: 42,000 384,000 dollarit Rothi raha ja veel XNUMX XNUMX dollarit sularaha, kokku XNUMX XNUMX dollarit.

Valiku (c) korral kaob algne Rothi konto. Nagu punktis b, eeldame, et 2032. aastal toimub maksueelses IRA-s allesjäänud Rothi konversioon. Pärast ümberarvestuse pealt maksu tasumist oleks perel 251,000 2032 dollarit sularaha, millest suurem osa on maksustatava konto kasvamise tõttu. Kombineeritud väärtus 430,000. aastal: XNUMX XNUMX dollarit.

Selles võrdluses näeb (c) 2032. aastal külmunud punktis parem välja kui (b). Kuid suure tõenäosusega saab Rothi veel mõnda aega elus hoida, nii et plaani (b) rikkalikum Rothi tasakaal muudab selle pikas perspektiivis üsna konkurentsivõimeliseks. Need on mõlemad mõistlikud valikud.

Ei (b) ega (c) ei ole aga nii head kui (d) võlaga rahastatud strateegia.

Võimaluse (d) puhul eeldan, et laenu on 4% ja see makstakse kümneks aastaks ja seejärel makstakse tagasi 148,000 2032 dollari suuruse sularahaga. Nagu valikute (b) ja (c) puhul, on meil 342,000. aastal Rothi konversioon sellest, mis on jäänud maksueelsesse IRA-sse. Lõppväärtused: 103,000 445,000 dollarit Rothis pluss XNUMX XNUMX dollarit sularaha, kokku XNUMX XNUMX dollarit.

Laenuvõimalus näeb hea välja kahel põhjusel. Üks on see, et see säilitab kõik kolm maksude kõrvalehoidmist (tavapärane IRA, Roth IRA ja step-up). Teine on see, et saate rahastada aktsiaid, mis teenivad 5% ja laenu maksab 4%. See lisab teie rahandusele veidi riski; aktsiatel võib minna palju halvemini kui 5%. Ma arvan, et saate selle riskiga hakkama.

See 4% laenukulu on umbes see, mida inimesed tänapäeval 20-aastase hüpoteegi pealt maksavad. Maksujärgne kulu oleks väiksem, kui leiad mingi võimaluse intressi maha arvata. Arvate, et saate seda teha. Olen skeptiline.

Intressid on mahaarvatavad laenudelt, mida kasutatakse tulu teeniva vara (nt aktsiaportfell või ostukeskus) või teatud piirides kodu ostmiseks. Aga kui teil on vara juba olemas ja seejärel laenate selle vastu, kasutades saadud tulu isiklikuks otstarbeks (paadi ostmine või lastele raha andmine), ei saa te intressi maha arvata.

Teisest küljest saate intressikulu alandada, kui kasutate hüpoteeklaenu asemel marginaallaenu. Interaktiivsed maaklerid annavad laenu aktsiaportfelli vastu intressimääraga, mis ei ületa 1%. Laenumarginaaliga kaasneb veel üks risk, nimelt lühiajaliste laenude intressimäärad tõusevad Föderaalreservi karmistades. Aga võib-olla saate ka selle riskiga hakkama.

Kui teil on rohkem raha, kui pensioniks vajate, on teil palju võimalusi oma tütarde abistamiseks. Nad kõik on päris head, kuid mõned on veidi paremad.

Pakun veel ühe punkti strateegiate kasuks, mis kalduvad lõpus suurele Rothi saldole. Rothi dollar on pärija jaoks väärt rohkem kui kaks korda rohkem kui dollar maksueelses IRA-s, kuid kinnisvaramaksudeklaratsioonis hinnatakse neid kahte täpselt samaväärselt. Kui maksate tõenäoliselt kinnisvaramaksu, eelistage Rothi kontosid.

Kas teil on isiklik rahanduse mõistatus, mis võiks olla vaatamist väärt? See võib hõlmata näiteks ühekordseid pensionimakseid, kinnisvara planeerimist, töötajate optsioone või annuiteete. Saatke kirjeldus aadressile williambaldwinfinance — gmail—dot—com. Sisestage teemaväljale "päring". Lisage eesnimi ja elukohariik. Lisage kasuliku analüüsi loomiseks piisavalt üksikasju.

Kirju toimetatakse selguse ja lühiduse huvides; valitakse ainult mõned; vastused on mõeldud harivateks ja ei asenda professionaalseid nõuandeid.

Lisateave sarjas Lugeja küsib:

Kas ma peaksin oma hüpoteegi tagasi maksma?

Kas ma peaksin panema kogu oma võlakirjaraha NIPP-idesse?