Nende aktsiatega saate liitiumibuumist kasu

Elektrisõidukite kasv on avaldanud suurt mõju paljudele tööstusharudele. Sisepõlemismootoritelt elektrisõidukitele üleminek tähendab, et nõudlus nafta ja gaasi järele aja jooksul väheneb, nagu ka nõudlus sisepõlemismootoriga sõidukite mõningate osade järele, mida elektrisõidukite puhul enam ei vajata, nagu mootor, jõuülekanne ja heitgaasisüsteemid.

Lisaks nõudluse vähendamisele teatud piirkondades, kasvab kasvavas elektrisõidukitetööstuses nõudlus varem nišitoodete, näiteks liitiumi järele, hüppeliselt seninägematule tasemele. Sisepõlemise järkjärguline vähenemine ja elektrimootoritega sõidukite proportsionaalne kasv tekitab nõudlust liitiumi ja muude materjalide järele, mis rikastab neid tooraineid kaevandavaid ettevõtteid.

Vaatame kolme liitiumi kaevandamise aktsiat, mis on tulevase liitiuminõudluse jaoks hästi positsioneeritud, kuid maksavad ka aktsionäridele regulaarselt dividende.

Liitiumi kaevandamine kogu maailmas

Liitium on loodusvara, mida leidub vaid vähestes kohtades maailmas. Mineraal on akutootmise kriitiline komponent ja arvestades, et akude nõudlus kasvab elektrisõidukite kasvu tõttu kogu maailmas, on liitium viimastel aastatel teravalt tähelepanu pööratud.

Liitiumi saab kaevandada kolmel viisil, kuid ainult kaks on praegu äriliselt tasuvad. Esiteks saab liitiumi kaevandada põhjavees olevatest soolvee ladestustest. See meetod on enamasti piiratud Lõuna-Ameerikaga, kuna mujal maailmas pole see levinud. Teiseks saab liitiumi kaevandada kõvast kivist, mis tekib siis, kui laava magma jahtub ja kõveneb. See meetod on tavalisem. Kolmandaks leidub liitiumi savides teatud osades maailmas, kuid seda meetodit ei ole veel leitud, et see oleks kaubanduslikult tasuv.

Liitiumi kaevandamisprotsess on oluline, sest see tähendab, et ainult teatud maailma piirkondadel on isegi juurdepääs liitiumile, rääkimata võimalusest seda suurtes kogustes kaevandada. See aitab selgitada, miks kaevandustoodang on üsna kontsentreeritud, nagu ka globaalsed varud. Toorainetel, nagu nafta või kuld, on tavaliselt palju pakkumisi erinevates kohtades üle maailma, kusjuures paljud ettevõtted hangivad neid tooraineid. Liitium on väga kontsentreeritud, mis tähendab, et teatud ettevõtetel on suurem mõju ja seega ka tähtsus investoritele.

Austraalias on üle poole maailma teadaolevatest liitiumivarudest ja see on Tšiili järel suuruselt teine ​​liitiumi iga-aastane tootja. Sellel riigil on suuruselt teine ​​liitiumivaru, umbes pool Austraalia tasemest. Seetõttu moodustavad vaid 11 kaevandust üle maailma peaaegu 100% liitiumi kogutoodangust.

Sinu keemiline romantika?

Meie esimene aktsia on Albemarle Corp. (ALB), ettevõte, mis arendab, toodab ja turustab erikemikaale kogu maailmas. Ettevõttel on kolm segmenti: liitium, broom ja katalüsaatorid. Liitiumi segment pakub erinevaid liitiumipõhiseid tooteid akude tootmiseks, mistõttu on Albemarle aktsia, mis meie arvates võib liitiumibuumist kasu saada. Albemarle'il on ka teisi ettevõtteid, nii et see pole puhas liitiumimäng. Kuid liitiumi puhul on Albemarle'i tulud plahvatuslikult kasvanud, kuna 2023. aastal peaks see tootma umbes kolm korda rohkem kui Albemarle 2021. aastal.

Ettevõte asutati 1887. aastal, peaks tänavu teenima umbes 7.2 miljardit dollarit tulu ja selle turuväärtus on 33 miljardit dollarit. See teeb Albemarle'ist turukapitali järgi suurima liitiumiettevõtte maailmas.

Arvame, et Albemarle võib vaatamata oma juba muljetavaldavale kasvule lähitulevikus jätkata tulude kasvu 7.5% aastas. Tulud peaksid tõusma 2023. aastasse, kuid märgime, et ettevõte saavutab tootmise ja seega ka tulude osas lae. Lisaks kasvavad kulud jätkuvalt ja liitiumi hinna esialgse tõusu ei saa oodata.

Ettevõttel on väga atraktiivne 27-aastane dividendide kasvuseeria ja see tõstab üldiselt väljamakseid tugevalt. See tähendab, et Albemarle on jõuline dividendikasvu aktsia, kuid märgime, et tootlus on väga väike, vaid 0.6%. Kuigi see tootlus ei ole atraktiivne, on ettevõttel tugev dividendide kasvu väljavaade.

Lõuna-Ameerika liitiumimäng

Meie järgmine aktsia on Sociedad Quimica y Minera de Chile SA (Ruutmeetrit), ettevõte, mis toodab ja turustab spetsiaalseid taimetoitaineid, joodi ja selle derivaate, liitiumi ja selle derivaate, samuti muid kemikaale ja nendega seotud tooteid. Sarnaselt Albemarle'iga on ka Sociedad Quimica mitmekesine ettevõte ega ole seetõttu puhas liitiumimäng. Siiski on Sociedad Quimica liitiumibuumist samamoodi kasu saanud ja me eeldame, et see jätkub.

Ettevõte asutati 1968. aastal ja asub Tšiilis, kus on maailma suuruselt teine ​​liitiumivaru. Tänavune ligi 11 miljardi dollari suurune tulu on liitiumibuumi tõttu enam kui neli korda suurem kui 2021. aastal.

Me ei eelda ilmselgelt sellise kasvu jätkumist, kuid ettevõtte tulubaas peaks lähitulevikus jääma üsna kõrgeks 11 miljardi dollari lähedal.

Sociedad Quimica ei saa rääkida dividendide kasvust, kuid see on tingitud sellest, et ta maksab muutuvat dividendi, mis põhineb selle aasta sissetulekutel ja rahavoogudel. Näiteks 2022. aastal on USA ADR-ide eest välja kuulutatud dividendide kogusumma 7.64 dollarit aktsia kohta. See on hea ligi 8% tootluse jaoks praeguse aktsiahinna pealt. Kuigi tulevased dividendid sõltuvad sissetulekust, usume, et Sociedad Quimica on lähitulevikus tõenäoliselt kõrge tootlus.

Liitiumi ja dividendide saamiseks minge alla

Meie kolmas aktsia on Mineral Resources Ltd. (MALRF), Austraalias asuv ettevõte, mis tegeleb mitmekülgse kaevandamise ja kaevandusteenustega. Ettevõttel on palju liitiumiväliseid tegevusvaldkondi, kuid nagu ka teised selles loendis olevad ettevõtted, domineerib ettevõtte äritegevus tänapäeval akukomponent.

Ettevõte asutati 1993. aastal ja peaks sel aastal tootma umbes 4.3 miljardit dollarit tulu, mis on peaaegu kaks korda suurem kui 2021. aastal. Eeldame, et sarnaselt Sociedad Quimica tulud kasvavad järgmisel aastal enne platoo langust taas tugevalt.

Nagu Sociedad Quimica, maksab ka Mineral Resources muutuvat dividendi. Eelmise aasta dividendide kogusumma oli 2.04 dollarit aktsia kohta, sel aastal aga vaid 0.68 dollarit. On võimatu ennustada, mida ettevõte aasta-aastalt maksab, kuid eeldame, et dividendid jäävad lähitulevikku arvestades ettevõtte kasvuväljavaateid, eriti kui liitiumi hinnakujundus jääb tugevaks.

Final Thoughts

Elektrisõidukite kasv on teatud ühendite järele üsna ootamatult tekitanud tohutu nõudluse, kusjuures liitium on nimekirja tipus. Arvestades liitiumi kaevandamise koondumist, ei ole palju ettevõtteid, kes saaksid elektriautode buumi liitiuminõudlusest kasu.

Albemarle, Sociedad Quimica ja Mineral Resources on kolm aktsiat, millel pole mitte ainult tohutu suurus ja ulatus, vaid head kasvuväljavaated ning valmisolek ja võime aktsionäridele dividendide kaudu kapitali tagastada.