Võimalused kannatlikule investorile

Oleme seda pilti varem näinud.

Raudteede kokkuvarisemisest 1800. aastatel kuni suure depressioonini 1930. aastatel kuni säästu- ja laenukriisini 80. aastate lõpus ja 90. aastate alguses kuni suure finantskriisini aastatel 2008/2009 – spekulatsioonid investeeringute, finantsvõimenduse ja liiga suure raha üle. a heana näiv asi lõpeb sageli investorite ja selles mängus osalevate finantsasutuste jaoks halvasti. Silicon Valley Bank on nüüd viimane ohver pika, kuid mõnikord unustatud mustri puhul, mis hõlmab ohte sattuda liigselt kokku sellise majandusvaldkonnaga, mis on palju spekuleeritud ja ülehinnatud.

Nagu Warren Buffett kunagi ütles: "Sa saad teada, kes ujub alasti, alles siis, kui mõõn kustub."

Ka Buffett ütles kunagi: "Võimalusi tuleb harva. Kui sajab kulda, pange välja ämber, mitte sõrmkübar."

Silicon Valley panga taustalugu

Silicon Valley Banki ja mõnede nendega äri ajanud idufirmade jaoks algas mõõn koos inflatsiooni kasvuga 2021. aasta lõpus, mis tõi kaasa oluliselt kõrgemad intressimäärad. See tõi kaasa aktsiate, eriti 2022. aasta kasvuaktsiate langusturu, mis kandus üle eraturu hinnangutesse. Riskikapitali toetatavatel ettevõtetel oli raha kogumine raskem ja keerulisem, mistõttu paljud hakkasid kulude katmiseks oma rahajääke välja võtma.

Asja teeb hullemaks see, et Silicon Valley Bank investeeris pikemaajalistesse valitsuse võlakirjadesse ja intressimäärade tõustes nende võlakirjade väärtus langes. Kapitali vajaval ettevõttel oli plaan proovida kapitali kaasata, kuid FDIC ei kavatsenud oodata.

8. märtsil oli Silicon Valley Bank maksevõimeline, 9. märtsil üritasid kliendid välja võtta 42 miljardit dollarit ja 10. märtsil võttis FDIC panga üle kontrolli. See oli klassikaline jooks pangas.

Riskid ja võimalused

Investorid võiksid seda sündmust Silicon Valley pangaga vaadata kahel viisil. Esimene puudutab leviku mõju, mis võib mõjutada turge, teisi panku ja ettevõtteid. aastavoogedastusteenusel oli pangas ligi 500 miljonit dollarit hoiuseid. Ettevõttel oli sularaha kokku 1.9 miljardit dollarit, nii et 25% ettevõtte sularahast ei pruugi olla tagastatav. Sellised ettevõtted nagu Roku saavad oma kindlustamata saldodele pankrotti ja peavad ootama, kas nad saavad osa või kogu raha tagasi. Selliseid lugusid tuleb kahtlemata veel ja lõplik tagajärg on veel teadmata.

Kuid nende ajalooliste sündmustega kaasneb sageli võimalus pikaajalisele ja kannatlikule investorile, mis on teine ​​võimalus olukorrale vaadata.

Oportunistlikud investorid, kes vaatavad pangandussektorit, võivad soovida hakata oma ostunimekirju koostama, kui väärtused tekivad. Alates 2021. aasta lõpust on Financial Select Sector SPDR ETF XLF
langeb peaaegu 16%, samas kui SPDR S&P Regional Banking ETFKRE
on langenud üle 25%. Kuid kapoti all on paljud finantsnäitajad palju halvemad.

Eripakkumine: investeerige koos maailma edukaimate miljardärist investoritega. Proovige Forbes Billionaire Investori uudiskirja 30 päeva riskivabalt.

Suurepärane investeerimisfondide juht Peter Lynch ütles kord: "Investeerimine ilma uurimiseta on nagu stud pokkeri mängimine ja mitte kunagi kaarte vaadata." Minu uurimus tugineb suurte investorite nagu Peter Lynch ja Warren Buffett ning paljude teiste aktsiate valimise meetoditele. Olen eraldanud Buffetti, Lynchi ja teiste esitatud investeerimiskriteeriumid arvutipõhisteks investeerimismudeliteks ja aktsiate järjestamiseks selle süsteemi kaudu, mis koosneb 22 erinevast aktsiavaliku mudelist, mis ulatuvad väärtusest, kvaliteedist, mõistliku hinnaga kasvust ja puhastest aktsiatest. kasvu ja hoogu. Tänu laiaulatuslikule ja mitmekülgsele mudelikomplektile saan analüüsida aktsiaid erinevate investeerimismeetodite kaudu ja näha, kuidas paljud ettevõtted hindavad fundamentaalselt. Näiteks olen välja vaadanud USA 10 parimat rahakeskuse panka, mis saavad praegu kõrgeima reitingu.

Kuigi Silicon Valley panga hiljutisel kokkuvarisemisel võib olla edasikanduv mõju, mis mõjutab teisi turge, panku ja ettevõtteid, on ka distsiplineeritud ja pikaajalisel investoril potentsiaali leida võimalusi pangandussektoris. Nagu Lynch kunagi ütles: "Tea, mis teile kuulub, ja tea, miks see teile kuulub." Tehes põhjalikud uuringud, vältides liigset riski võtmist ning säilitades distsipliini ja keskendumisvõimet turu segastel perioodidel, saavad investorid ära kasutada kriiside loodud võimalusi.