Arvamus: see üks aktsia paistab silma, kui vaadata FAANG+ grupi põhiandmeid

Arvestades, et akronüüm FAANG pidi pakkuma lihtsat märgistust suurele tehnoloogiale, on mõistlik lisada Microsoft Corp.
MSFT
+ 1.38%
nimekirja – lõppude lõpuks on selle aastane tulu Netflixi omast väiksem ja see on S&P 500 edetabelis suuruselt teine ​​ettevõte
SPX
+ 1.63%
turukapitalisatsiooni teel.

Ja kui me kavatseme lisada Microsofti, võime sama hästi visata Tesla Inc.
TSLA,
+ 5.29%
sest investoritel on ettevõtte vastu selline huvi – S&P 500 suuruselt viies.

Sellest seitsmest aktsiast koosnevast rühmast pakub Alphabet veenvat kombinatsiooni madalast väärtusest oodatavale kasumile ning kõrgetest ootustest müügi ja kasumi kasvu kohta 2024. aastani.

Siin on FAANG+ grupp, mis on järjestatud turukapitalisatsiooni järgi, praeguste forvardhinna ja kasumi suhtarvudega (P/E), P/E suhtarvudega 31. detsembri 2021 seisuga ja aastast kuni kuupäevani toimunud hinnamuutustega kuni 24. oktoobrini:

Iga ettevõtte kohta lisateabe saamiseks, sealhulgas uudiste ja finantsaruandluse kohta lisateabe saamiseks klõpsake nuppudel. Klõpsake siin Tomi Kilgore'i üksikasjaliku juhendi jaoks MarketWatchi hinnapakkumise lehel tasuta saadaoleva teabe hulga kohta.

Võrdluseks on lisatud ka S&P 500 P/E suhtarvud. 2021. aasta lõpus kauples kogu FAANG+ grupp palju kõrgemate P/E väärtustega kui indeks. Kuid nüüd, pärast kahekohalist hinnalangust 2022. aastal kogu kontserni kohta, kaupleb Meta palju madalama väärtusega kui indeks. Alphabet kaupleb vaid veidi üle indeksi P/E väärtuse.

Ja see rõhutab seda, mida võib aastate pärast näha Alphabeti aktsiate kuldse ostuvõimalusena.

Viimase 10 aasta jooksul on Alphabeti A-klassi aktsiatega (2014. aastal jaotati aktsiad A- ja C-liikideks, kusjuures hääleõigus on ainult A-klassi aktsiatel) kaubelnud forvard P/E vahemikus 14.1 kuni 32.8, mille keskmine väärtus on P/E 22.6, vastavalt FactSetile.

Olles FAANG+ nimekirjas P/E odavuselt teine ​​aktsia, on küsimus selles, mida on oodata tulevikus?

Siin on ülevaade grupi müügi ja tulu eeldatavatest liitkasvumääradest (CAGR) aastani 2024. Need arvud põhinevad FactSeti küsitletud analüütikute konsensuslikul kalendriaasta hinnangutel. (Mõnel ettevõttel on eelarveaastad, mis ei kattu kalendriga):

Mõned märkused nende andmete kohta:

• Apple'i oodatav müük ja EPS CAGR on 2024. aastani madalaim. See peegeldab osaliselt Apple'i suurust, turuosa ja tema toodete asendustsüklite aeglustumist. Jällegi oli Apple kõrgel kohal see tipptegijate nimekiri S&P 500 hulgas viimase 10 aasta jooksul, tuginedes investeeritud kapitali tootlusele. Investorite usaldus ettevõtte finantsjuhtimise vastu väljendub selle suhteliselt kõrges P/E-s (esimesel tabelis).

• Eeldatakse, et Amazon näitab kuni 2024. aastani kolmekohalist CAGR-i, kuna tulu moonutab, mis võib tuleneda ühekordsetest sündmustest, ning ettevõtte harjumusest suunata suurem osa oma tuludest tagasi ettevõttesse, et rahastada pidevat laienemist. See muudab ettevõtte P/E vähem tähendusrikkaks kui teiste ettevõtete jaoks.

• Meta kaupleb nimekirja madalaima P/E juures – see on olnud selle aasta halvim tulemus grupis, kuna investorid üritavad pead keerata tegevjuhi Mark Zuckerbergi ümber. keskenduda virtuaalreaalsuse platvormidele, rääkides avalikult peaaegu millestki muust, kuigi Reality Labsi segment andis teises kvartalis vaid 1.6% ettevõtte tuludest.

• Netflix on olnud 2022. aastal nimekirjas halvimalt teisel kohal. Ettevõttel oli 2021. aasta lõpus ülikõrge P/E hinnang ja toimub strateegia üleminek aastaks. reklaamitoega voogedastuspakettide lisamine novembrist alates.

• Tesla P/E on sel aastal langenud 38.2-ni 120.3. aasta lõpu stratosfääri 2021-lt. See on jätkuvalt põnev lugu, kuna tegevjuht Elon Musk on keskendunud oma ootel olevale Twitter Inc. omandamisele.
  TWTR,
  + 2.45%,
  samas kui investorid ja kliendid loodavad, et Cybertruck on müügil 2023. aastal. Musk ütles 19. oktoobril toimunud konverentskõne ajal, et Tesla on Texase osariigis Austinis asuva pikapi konveieri ehitamise "lõppfaasis".

Kindlasti võib Alphabet selle turu- ja majandustsükli jooksul lühiajaliselt veelgi langeda mure tulude aeglasema kasvu pärast kuna ettevõte valmistub pärast 25. oktoobri sulgemist avaldama oma kolmanda kvartali tulemused.

Kuid Alphabeti kombinatsioon madalast P/E-st ja kõrgetest ootustest, et tema stabiilne äri jätkab järgmise kahe aasta jooksul kahekohalist kasvu, muudab selle pikaajaliste investorite jaoks atraktiivseks.

Ärge kaotage: Need 27 aktsiat võivad anda teile mitmekesisema portfelli kui S&P 500 – ja see on praegu peamine eelis