Kohl lööb kõrgemale, Qualcomm langes

USA aktsiaturgude keskmised näitasid eelmisel nädalal kolmandat järjestikust iganädalast langust, kusjuures S&P 500 indeks langes 3.2% ja langes 8.8% võrreldes 16. augusti ralli kõrgeima tasemega. Aprillis ja mais oli S&P 500-l seitsmenädalane kaotusteseeria. Kõik sektorid langesid miinusesse, kuigi kommunaalteenustel (-1.5%) ja tervishoiul (-1.7%) läks müügitormi üle kõige paremini. Tehnoloogia sai 5% löögi ja isegi jõuline energiasektor langes 3.5%, osaliselt toornafta hinna 6.7% languse tõttu. Russell 2000 Small Cap indeks langes 4.7%.

Aktsiad on olnud kimpus pärast seda, kui Föderaalreservi esimees Jerome Powell rääkis Jackson Hole'is karmilt, et keskpank jätkab intressimäärade tõstmisega kursis, et jahutada majandust ja pidurdada inflatsiooni. Hommikused miitingud on osutunud kaduvaks, kuna pärastlõunal pöördus mõõn ja karud pidutsesid.

Intressimäärade tõus jätkus. 10-aastase USA riigivõlakirja tootlus lõppes reedel 3.19% tasemel, mis on kõrgem kui kuu aega tagasi 2.61%.

Aktsiakapitali tulude universum: Müük oli eelmisel nädalal äärmiselt laialt levinud ja dividendidele keskendunud strateegiad ei pakkunud tormi eest kuigi palju varju. Pikaajaliste intressimäärade hüpe oli kõige ebasõbralikum kinnisvarainvesteeringufondide suhtes iSharesi hüpoteegi kinnisvarapiirang (REM -5.2%), mis avaldab aktsiatulu ETF-i maailmas suurimat langust. Laiaulatusliku REIT-indeksiga kaubeldi iShares Cohen & Steers REIT (ICF -3.9%) läks vaid veidi paremini.

Väikesed ettevõtted olid laial turul ja ka tootlusuniversumis kehvemini tootlikud. WisdomTree SmallCap dividend (DES -4.6%) kandis iganädalasi kahjusid, mis on samaväärsed REITidega.

Kõrgema tootlusega fondid ületasid veidi dividendide kasvustiile. Aktsiakapitali tulude universumi parim tootlus, kuigi see oli endiselt negatiivne, pärineb aastast Forbesi dividendiinvestor portfell, mis tootsid nädalaga -2.3%.

Välismaiste otseinvesteeringute portfelli tegevus: Forbesi dividendiinvestor Portfell lisas eelmisel nädalal viis uut aktsiat (allpool näidatud roheliselt) pärast seda, kui eelmise nädala ostulimiidi soovitused saavutasid vastava piirhinna. Ainult üks neist tõi kasumit ja see oli meie parima tootlusega aktsia.

Kohl tabab pakkumise

Kohl's (KSS +5.2%) käivitas oma 28.50-dollarise ostulimiidi eelmisel esmaspäeval ja läks ühe dollari võrra odavamaks, kuid reedel, kui Reuters murdis uudised et Kohl’s pidas läbirääkimisi Oak Street Real Estate Capitaliga, et müüa erakapitalifirmale 1.5–2 miljardi dollari väärtuses jaemüügikinnisvara. Oak Street oli teinud hoolsusmeetmeid, kui ta oli valmis rahastama 8 miljardi dollari väärtuses Kohli väljaostmist Franchise Groupi poolt. Tehing katkestati selle suve alguses.

Kohl kaupleb täna dividendita, makstes 0.50 dollarit aktsia kohta. Kui teil oli aktsia reedese sulgemiseni, saate dividendi.

Kustutused: Mobiilside kiibidisainer Qualcomm (QCOM -6.6%) ja lasterõivaste valmistaja Carteri omad (CRI -4.5%) rikkusid mõlemad 10% trailing stopid ja eemaldatakse selle nädala portfellist. Sel nädalal teenisime mõlemalt aktsialt dividende.

Soovitan kasutada kõikidel positsioonidel 10% lõpp-stoppi, et fikseerida kasumid ja piirata kahjumit: kui aktsia sulgub rohkem kui 10% allapoole oma kõrgeimat sulgemisväärtust alates sellest, kui olete selle omanud, peaksite kaaluma selle müümist. Jätkake hoidmist, kui see ei ole langenud rohkem kui 10%.

Qualcomm odav, võib veelgi odavamaks minna

Kui otsite aktsiaid, mida hoida "igavesti", nagu teeb Warren Buffett, kuulub Qualcomm kindlasti sellesse kategooriasse. Vaatamata juuli lõpus toimunud suurele langusele on Qualcomm endiselt dividendide kasvu superstaar, kelle aastane dividendide kasv on viimase 12.6 aasta jooksul olnud 10. 2003. aastal ajendas muudatus dividendide maksustamises raharikkaid tehnoloogiaettevõtteid algatama väljamakseid ning viimase kahe aastakümne jooksul arenes Qualcommist tõeline tulutõusja. Mõne päeva jooksul enne 12. märtsi 2003. aasta dividendide väljamaksmise kuupäeva 0.025 dollarit aktsia kohta oleksite võinud osta Qualcommi 17 dollari eest 0.59% dividenditootlusega. Üheksateist ja pool aastat hiljem on dividend kasvanud 2,900% võrra, 0.75 dollarini aktsia kohta, nii et keegi, kes ostis 2003. aastal, naudib 17.6% tootlust oma esialgsest maksumusest.

Qualcomm näeb odav välja ka kõigi viie hindamismeetme puhul, mida ma väärtuse hindamisel arvesse võtan. Suurim streik Qualcommi vastu on graafikul, kus näib, et 120 dollari lähedal on eelmiste madalaimate tasemete test tulevikus. Kui asjad sel kuul muutuvad koledamaks ja turg jõuab oktoobris madalaima tasemeni, oleks Qualcommil raske vastu panna ostmisele novembri lõpus enne järgmist dividendide maksmise kuupäeva.

Lisandid: Puudub.

Praegune välismaiste otseinvesteeringute portfell: Meie portfelli aktsiad on väärtuse hindamiseks loodud mudeli alusel järjestatud kõrgeimast madalaimani. Aktsiaid premeeritakse parema dividendikasvu ja tulude kasvu ning kõrge tootluse ja madala väljamaksemäära eest. Viimase 12 kuu äritegevuse rahavoog peab olema positiivne ja piisav dividendide katmiseks. Samuti kauplevad nad allahindlustega mitmele viie aasta keskmisele hindamismeetodile, mis hõlmab müügihinda (P/S), hinda bilansilise väärtuseni (P/BV), hinda jooksva aasta oodatava tulu suhtes (P/E), hinda rahavoogudesse. aktsia kohta (P/CF) ja ettevõtte väärtus/EBITDA.

Kohe juurdepääsu saamiseks klõpsake siin Forbesi dividendiinvestor mudelportfell viie uue ostuga kemikaalide, kaevandamise, reklaami, jaemüügi ja REIT-i valdkonnas.

John Dobosz on ajakirja toimetaja Forbesi dividendiinvestor, mis pakub iganädalast portfelli kõrge tootlusega, väärtusega sissetulekuga aktsiatest, REIT-idest ja MLP-dest ning Forbesi lisatasude aruanne, mis saadab igal teisipäeval ja neljapäeval optsioonide müügi soovitusi kahe dividendi maksva aktsia kohta.

MÄRKUSED: Forbes Dividend Investor on mõeldud huvitatud isikutele teabe edastamiseks. Kuna me ei tea üksikutest asjaoludest, eesmärkidest ja/või portfelli kontsentreerimisest või hajutamisest, peavad lugejad enne mainitud või soovitatud varade või väärtpaberite ostmist läbima oma hoolsusuuringu. Me ei garanteeri, et selles uudiskirjas mainitud investeeringud toovad kasumit või et need on võrdväärsed varasemate tootlustega. Kuigi kogu sisu on saadud usaldusväärseteks peetud andmetest, ei saa täpsust tagada. John Dobosz ja Forbes Dividend Investori töötajad võivad omada positsioone mõnes või kõigis loetletud varades/väärtpaberites. Autoriõigus 2022, Forbes Media LLC.