USA turud näitavad vastuolulisi märke, mis muudavad prognoosimise keeruliseks. Peamine vastutuul, inflatsioon, on langemas – aga tööturg on tugev, tööpuudus väheneb ja palgad tõusevad. Föderaalreserv tõstis intressimäärasid kiireima määraga alates 1980. aastatest, viies need viimase 5 kuu jooksul nullilähedaselt enam kui 12%ni, riskides majanduslangusega, et püüda hoida hindadele ülempiiri.
Kuid kas Föderaalreservi jõupingutused lähevad tühjaks? Intressimäärade tõus kipub mõjutama turge 12-18-kuulise viivitusega ja me näeme praegu inflatsiooni langust – viimased aprilli andmed näitasid 4.9% aastapõhist tõusumäära, mis on tunduvalt madalam kui eelmisel aastal 9.1%. tipp. Kuid see 4.9% on endiselt rohkem kui kaks korda suurem kui Fedi sihtmäär.
See on Goldman Sachsi juhi David Solomoni hiljutiste kommentaaride taust, kes usub, et inflatsioon on majandusele endiselt oluline väljakutse.
"Ma tunnen, et see muutub kleepuvamaks, on saavutanud haripunkti, kuid see on kleepuvam ja vastupidavam, mistõttu eeldame, et kuigi Fed võib peatada ja olla andmetest sõltuv, peate võib-olla nägema kõrgemat intressimäärasid, et lõpuks seda rohkem kontrollida, ”arvas Solomon.
Sellises kleepuvamas inflatsioonikeskkonnas hakkavad investorid loomulikult liikuma kaitsvate aktsiate poole – nende aktsiate poole, mis suudavad avaldada vastupanu langusele. Kasutades TipRanksi platvormi, oleme koostanud üksikasjad kahe nimetuse kohta, mida Goldman Sachsi analüütikud soovitavad kaitstavate aktsiatena. Siin on üksikasjad.
Flywire Corporation (FLYW)
Esimesel kohal on meie loendis veebipõhine maksete töötlemise teenus Flywire. Ettevõte läks huvitavat teed ülerahvastatud veebimaksete nišši, alustades haridussektori spetsialistina. Sellest ajast alates on see laiendanud oma teenuseid, hõlmates maksete töötlemist ülemaailmses võrgus, pakkudes lisaks haridusele ka tervishoiu-, reisi- ja B2B-valdkondi. Flywire on varustatud enam kui 140 valuutas tegutsevate klientide kontrolli- ja turvanõuete täitmiseks.
Flywire võib uhkustada tõeliselt ülemaailmse ulatusega, omades üle 3,300 ärikliendi 240 riigis ja territooriumil. Ettevõte pakub ööpäevaringselt teenust ja tuge kümnetes keeltes, muutes makseprotsessi igast vaatenurgast sujuvaks. Lisaks suurtele nimedele, nagu Mastercard, Visa ja AMEX, teeb Flywire koostööd ka PayPali ja Venmoga.
Kaitsva aktsiana saab Flywire kasu globaalsest üleminekust digitaalsete tehingute ja paberivaba kontori poole. Igasuguse mastaabiga ettevõtted, alates väikseimatest Mom & Pop kauplustest kuni tööstuse hiiglasteni nagu Mastercard, saavad pabertehingutelt digitaalsele töötlemisele üle minnes tõhusust saavutada. Elektrooniliste maksete spetsialistina on Flywire positsioneeritud soodsalt õigel ajal ja õiges kohas. Ettevõtte aktsia on sel aastal tõusnud ligikaudu 21%, ületades oluliselt S&P 500 aasta-aastast 8% kasvu. Kuna digitaalsete maksete sektoris on selgeid märke jätkuvast laienemisest, on Flywire'il tugev positsioon, et säilitada oma kasvu koos kliendibaasiga.
Ettevõtte 1. kvartali finantsväljaande pealkiri räägib loo: Flywire'i tipptulu kasvas aastaga 23%, ulatudes 46 miljoni dollarini – ja see ületas prognoosi peaaegu 94.4 miljoni dollari võrra. Nagu paljud tehnoloogiaettevõtted, on ka Flywire puhaskahjum, kuid selle esimese kvartali EPS-i 11.48-sendine kahjum võrreldes eelmise aasta kvartali 1-sendise aktsiakahjumiga – ja see oli 3 senti aktsia kohta oodatust parem. Flywire'i korrigeeritud EBITDA näitaja kasvas aastaga järsult, 10 miljonilt dollarilt 4 miljonile dollarile. Flywire'i esimese kvartali tipphetked hõlmasid 1.9 uue kliendi allkirjastamist, mis teeb 7. kvartalist 170 ettevõtte läbi aegade suurima müügikvartali.
Goldman Sachsi jaoks on siinkohal peamised punktid Flywire'i tugev kaitsebaas ja võime tekitada tänapäeva majanduses kasvu. Analüütik Will Nance kirjutab: "Tulevikku vaadates usume, et FLYW tugevad NRR-i tulemused koos pühendumusega järjepidevale tegevusvõimendusele peaksid ettevõttel lähitulevikus paremaid tulemusi saavutama. Eelkõige näeme ettevõtte kaitsvat äritegevust hariduses ja tervishoius, mis on samuti hästi positsioonil, et selle aasta järelejäänud osaks makromajandusliku nõrkuse võimalus ära kasutada.
Analüütik võttis kokku, et kui aktsiad kauplevad 47 korda kõrgemal kui meie 2024. aasta EBITDA, usume, et väärtus on FLYW ~30–40% kasvumäärade, muljetavaldava intressimarginaali kasvu ja ettevõtte jätkusuutlikkuse kontekstis atraktiivne. selle tugevad NRR-id, kuna viimaste aastate rekordilised kohordid kasvavad jätkuvalt.
Seda silmas pidades annab Nance FLYW aktsiatele ostureitingu 38-dollarise hinnasihtmärgiga, mis tähendab tuleva aasta ~28% tõusupotentsiaali. (Nance'i saavutuste vaatamiseks klõpsake siin)
Goldmani võte on vaevalt kõrvaline. Kaheksast hiljutisest analüütikute ülevaatest on selgelt 8:7 jaotus ostusoovituste ja hoidmiste kasuks, mis näitab tugeva ostu konsensuse reitingut. Praegu on aktsia hind 1 dollarit ja keskmine hind on 29.72 dollarit, mis viitab hinnanguliselt 35-kuulisele tõusule umbes 12%. (Vaata FLYW aktsiaprognoos)
Walmart, Inc. (WMT)
Nüüd nihutame oma fookuse tipptasemel fintechilt ühele kõige traditsioonilisemale jaemüüjale: Walmartile. Oma tagasihoidlikest Arkansase juurtest välja kasvanud Walmartist on saanud käibelt maailma suurim jaemüügihiiglane, mis teenis 611. eelarveaastal üle 2023 miljardi dollari (hõlmab selle kalendriaasta 12. jaanuaril lõppenud 31 kuud). Ettevõttele kuuluvad nii Walmart kui ka Sam's Club jaemüügiketid, mis haldavad laia valikut superkeskusi, soodushinnaga kaubamajasid ja toidupoode üle USA ja rahvusvaheliselt. Kokku on Walmartil enam kui 10,500 24 kauplust 46 riigis ja see tegutseb XNUMX erineva nime all.
Walmart avaldas hiljuti oma 2024. eelarveaasta esimese kvartali majandustulemused ja näitas, et jätkab oma kasvutrajektoori. Ettevõtte kvartaalne kogutulu oli 152.3 miljardit dollarit, mis on 7.6% rohkem kui aasta varem ja ületab 4.39 miljardit dollarit prognoositust. Ettevõtte mitte-GAAP-i EPS-i näitaja 1.47 dollarit oli oodatust 15 senti parem.
Tulemustest tõsteti esile USA kompanii müük, mis kasvas aastaga 7.4%; e-kaubandus, mis kasvas muljetavaldavalt 27%; ja ülemaailmne reklaamiäri, mis kasvas aastaga 30%.
Ka esimese eelarvekvartali ajal tagastas Walmart oma aktsionäridele 1 miljardit dollarit kapitali. Suur osa sellest tulenes ettevõtte dividendidest, mille väljamakseks kuulutati viimati 2.2 senti lihtaktsia kohta 57. mail. Kui aastapõhine määr 30 dollarit aktsia kohta annab tagasihoidliku tootluse, vaid 2.28%, peaksid investorid tähele panema dividendi usaldusväärsus: Walmart on dividendimakseid teinud alates 1.54. aastast, pole ühtegi kvartalit vahele jätnud ja on igal aastal makset tõstnud.
Lisaks klassikaliselt kaitsvatele dividendimaksetele on Walmarti aktsiad näidanud võimet kasvada ka tugeva vastutuule korral.
Ükski neist pole jäänud tähelepanuta Goldmani analüütiku Kate McShane'i tähelepanust, kes ütleb Walmarti kohta: "Usume, et WMT on aktsia, mida investorid soovivad endiselt omada, arvestades selle kaitseomadusi lähiajal koos paraneva kasumlikkuse profiiliga pikemas perspektiivis. ”
Sel eesmärgil hindab 5-tärni analüütik WMT aktsiat Buy ja tema hind, mis on seatud 176 dollarile, näitab, et aktsia kasvab järgmisel aastal 20%. (McShane'i rekordi vaatamiseks klõpsake siin)
Wall Streeti suurimatel nimedel ei puudu kunagi analüütikute huvi ja Walmart pole erand. Aktsiad on saanud 29 hiljutist analüütikute hinnangut, sealhulgas 24 ostmist ja vaid 5 kinnipidamist, et saavutada tugeva ostu konsensus. Walmarti aktsiad kauplevad praegu 146.16 dollari juures ja nende keskmine sihthind on 165.64 dollarit, mis tähendab 13% kasvu ühe aasta jooksul. (Vaata WMT aktsiaprognoos)
Heade ideede leidmiseks atraktiivsete hindadega aktsiatega kauplemiseks külastage TipRanksi parimad aktsiad, tööriist, mis ühendab kõik TipRanksi aktsiate ülevaated.
Kaebused: Selles artiklis väljendatud arvamused on ainult esiletõstetud analüütikute arvamused. Sisu on mõeldud kasutamiseks ainult teavitamise eesmärgil. Enne investeeringute tegemist on väga oluline teha oma analüüs.
Allikas: https://finance.yahoo.com/news/david-solomon-warns-inflation-stickier-004127652.html