GoodRx Beat Quartely Estimates. Siin on põhjus, miks aktsia langeb.

Teksti suurus

Uudis, mida suur toidupood enam vastu ei võta

GoodRxi omad

apteegi sooduskaardid on laoseisu lõhkunud. Mitmed analüütikud on allajäänud, välja arvatud üks.

HeaRx

(Ticker: GDRX) võttis esmaspäeval oma juhised tagasi ja ütles, et selle teises kvartalis kasvab tulu 30 miljonit dollarit, kuna võtmetähtsusega toidupood, kes moodustas 25% tema tehingutest, peab uuesti läbirääkimisi lepingute üle kõigi apteekide hüvitiste haldajatega või PBM-idega teatud alamhulga osas. ravimitest. GoodRx ei tööta otseselt apteekide ega toidupoodidega, vaid kasutab oma suhete haldamiseks PBM-e. PBM-id, kes tavaliselt töötavad tervisekindlustusseltsidega, ütlevad apteekidele, mida tasuda, kui klient annab GoodRxi kupongi, ning võtavad lõpuks sellest tehingust protsendi ja jagavad selle GoodRxiga.

Salapärase toidupoe toimingud – soovitati

Kroger

by

Morgan Stanley

ja Raymond Jamesi analüütikud märkuses – tähendab, et GoodRx ei saa nüüd klientidele toidupoekettide asukohtades allahindlusi pakkuda. GoodRx prognoosib nüüd teise kvartali tuludeks ligikaudu 190 miljonit dollarit, mis on palju väiksem kui FactSeti jälgitud 215.6 miljonit dollarit analüütikud. Intressi-, maksu-, kulumi- ja amortisatsioonieelne kasum väheneb tõenäoliselt poole võrra osaliselt seetõttu, et "GDRX-il ei ole lähiaja plaani kulude vähendamise kaudu kasumit säilitada."

JP Morgan

ütles analüütik Doug Anmuth teisipäevases teates.

Anmuth usub, et see üksik toidupoe probleem tõstab esile GoodRxi ärimudeli suurema riski ja võib ulatuda teisest kvartalist kaugemale. Ta kordas oma UnderWeighti reitingut, vähendades samal ajal sihthinda 7 dollarile varasemalt 20 dollarilt. Aktsia kukkus teisipäeval 28%, 7.79 dollarile.

RBC analüütik Sean Dodge'i märkuses viitas ebakindlus lahenduse lahendamise ajakavale ja selle mõjule, mis oli põhjus, miks aktsia alandada varasemast paremast tootlikkusest Sector Perform. Ta vähendas sihthinna 8 dollarilt 35 dollarile.

Evercore'i analüütik Mark Mahaney langetas neljapäevases teates ka aktsia reitingut In Line'ile, Sector Perform või Hold samaväärsele tasemele. Ta ütles, et kuigi toidupoe probleem võib laheneda, oli tulude koondumise risk talle negatiivne üllatus.

GoodRx ega Kroger ei vastanud kommentaaritaotlusele Barron. GoodRx ütles tulukõnes, et on viimastel päevadel saanud positiivseid värskendusi kahelt osapoolelt – toidupoest ja PBM-ist –, mis näitavad edusamme õigeaegse lahenduse suunas.

Guggenheimi analüütik Sandy Draper säilitas aktsiate ostureitingu, kuid alandas oma sihthinda 17 dollarilt 24 dollarile. Ta viitas viimastele esimese kvartali tulemustele, mis näitasid tugevust, ja usub, et aktsiate langus eeldab, et GDRX-i stsenaarium ei kasva, mis kindlasti ei ole tema väitekirjaga kooskõlas.

GoodRx teatas, et märtsis lõppenud kvartali kasum aktsia kohta oli 10 senti, mis on suurem kui analüütikute ootus 8 senti. 203.3 miljoni dollari suurune tulu oli suurem kui konsensusnõue 200.5 miljonit dollarit.

Draper muutis igakuised aktiivsete tarbijate või MAC-ide prognoosid teise kvartali kohta 5.4 miljonile 6.8 miljonilt, kuid nüüd eeldab, et ülejäänud aasta jooksul on suurem tulu liikme kohta kuus, võttes arvesse varaseid andmeid uue hinnakujunduse kasutuselevõtu kohta. Draperi 2022. aasta tellimustulu prognoos on nüüd 11 miljoni dollari võrra suurem.

Kirjutage Karishma Vanjani aadressil [meiliga kaitstud]