Usaldus liituda investeerimisfondi-ETF-i klubiga 430 miljoni dollari suuruse ümberpaigutusega

(Bloomberg) – Fidelity Investments, üks riigi suurimaid varahaldureid, teeb oma esimese sammu, et konverteerida osa oma investeerimisfonde ETF-ideks.

Enim loetud Bloombergist

Bostonis asuv ettevõte avaldas kolmapäeval plaani muuta kuus temaatilist investeerimisfondi aktiivselt hallatavateks börsil kaubeldavateks fondideks. Fidelity loodab konversiooni lõpule viia 2023. aasta juunis.

Konverteerimine tooks selle aktiivse aktsia-ETFi valiku 15-le olemasoleva üheksa fondiga. Fidelity pressiesindaja e-posti teel saadetud kommentaaride kohaselt oli praegustel fondidel hallatavate varade maht 720. oktoobri seisuga ligikaudu 31 miljonit dollarit, samas kui kuue temaatilise investeerimisfondi varade kogusumma on ligikaudu 430 miljonit dollarit.

Bloomberg Intelligence'i analüüsi kohaselt võidakse järgmisel kümnendil enam kui 1 triljoni dollari väärtuses investeerimisfondide varasid konverteerida ETF-ideks. See annaks tohutu tõuke 6.5 triljoni dollari suurusele USA ETFi turule.

Uute ETF-ide kulusuhe on igaühel 0.50%, mis on ligikaudu valdkonna keskmine. Enne konverteerimist vähendatakse investeerimisfondide kulusuhet 0.50. aprillil 1 1% 2023%lt.

"Fidol on selle konversiooniga vähe kaotada," ütles Bloomberg Intelligence'i Henry Jim, viidates Fidelityle. "Nad loobuvad pooltest tasudest suhteliselt väikese varade baasi puhul ja saavad vastutasuks komplekti temaatilisi ETF-e, mida on odavam hallata ja mida on lihtsam müüa laiemale kliendibaasile."

Investeerimisfondide konverteerimise suundumus sai tõuke eelmisel aastal pärast seda, kui Dimensional Fund Advisors lõpetas 2021. aasta juunis ühe esimestest ametlikest katsetest. Juunis viis JPMorgan lõpule nelja investeerimisfondi, sealhulgas 1.3 miljardi dollari suuruse JPMorgani Inflation Managed Bond Fund, konverteerimise. Oktoobris muutis Neuberger Berman oma ainsa USA kaupade investeerimisfondi ETF-iks.

Lugu jätkub

Ülemineku põhjusena tuuakse sageli maksutõhusust. "Üha enam investoreid otsib ETF-i sõidukite maksutõhusust, kauplemise paindlikkust ja võimalikke kuluefektiivsuse eeliseid," ütles Fidelity ETF-i juhtimise ja strateegia juht Greg Friedman avalduses.

Kõiki konverteeritud ETF-e juhivad samad portfellihaldurid nagu investeerimisfonde, teatas ettevõte avalduses. Fidelity haldab kokku 51 ETF-i, mille koguväärtus on 28 miljardit dollarit.

Enim loetud Bloombergi Businessweekist

© 2022 Bloomberg LP