Pärast kolmanda kvartali tapatalguid on 5 aktsiat valmis tagasi minema

Investorid kannatasid just lõppenud kvartalis kolmanda ebameeldiva kvartali järjest. Pärast seda kopsimist tunduvad mulle üsna paljud aktsiad atraktiivsed.

Olen mõned neist oma õnnetuste nimekirjas esile tõstnud. See nimekiri, mille koostan igas kvartalis, sisaldab aktsiaid, mis on langenud ja mis minu arvates taas tõusevad.

Olen pannud õnnetuste nimekirja viis uut aktsiat. Alustame sellest Tyson FoodsTSN
, mis on USA suurim kana- ja veiseliha tootja ning ühtlasi ka suur sealiha tootja. Viimases kvartalis langes see 23%.

Kui oleme majanduslanguses – või, nagu paljud asjatundjad soovitavad, jõuame sellesse 2023. aastal –, peaks Tyson olema üsna vastupidav. Kui ajad on rasked, võivad inimesed süüa veidi vähem liha ja minna üle odavamatele jaotustükkidele. Kuid nad ei muuda oma dieeti täielikult.

Viimase kümnendi jooksul on Tyson tavaliselt müünud ​​umbes 13-kordse tulu eest. Täna on see kordne kuus.

Järgmisena kaaluge Western DigitalWDC
, üks kahest suuremast kõvaketaste tootjast. (Teine on Seagate TechnologySTX
). Western Digitali aktsia langes kolmandas kvartalis 27%. Mis veelgi hullem, see on viimase kümnendi jooksul langenud 13%.

Peamine põhjus on kõvaketaste järkjärguline asendamine pooljuhtketaste vastu. Western Digital on esimeses domineeriv, kuid teises vaid üks paljudest mängijatest.

Sellegipoolest on seltskond seal kinni. See teenis viimase nelja kvartali jooksul 4.74 dollarit aktsia kohta, mis on parim tulemus alates 2015. aastast. Aktsiad tõusevad üle ootuste ja ootused Western Digitalile on madalad. Aktsia, mis ületas 100. ja 2015. aasta osades 2018 dollarit, on nüüd umbes 33 dollarit. See on vaid seitse korda suurem kui hiljutine tulu ja 0.55 korda suurem tulu.

Peaaegu võlavaba valik on Tore geneetika (FLGT), mis asub Californias Temple Citys. Kolmandas kvartalis oli see 30% kahjum.

Ettevõte teeb arstidele ja haiglatele geneetilisi teste ning Covid-19 teste on teinud tulus kõrvaltegevus. See läks börsile 2016. aasta oktoobris hinnaga 9 dollarit aktsia kohta ja nüüd kaubeldakse umbes 38 dollariga. Selle aasta alguses müüdi seda korraks rohkem kui 60 dollari eest.

Paljud kauplejad ei hooli Fulgentist, põhjendades seda, et selle Covidi testimise tulu kaob pandeemia tõttu. Osaliselt selle tulemusena kaubeldakse aktsia kolmekordse kasumiga.

Kolmandas kvartalis langes ilmatu 42%. Suurte järvede süvend ja dokk (GLDD). See on väike ettevõte, mis asub (hoolimata oma nimest) Houstonis, Texases. See aitab säilitada sadamate ja veeteede laevatatavust ning teeb ka kaldakaitse- või taastamisprojekte.

Ettevõttena ei ole Great Lakes superstaar. Kasv ega kasumlikkus pole silmapaistvad. Kuid ettevõte on viimase 13 aasta jooksul näidanud kasumit 15 aastal ja möödunud aasta oli 15st parim.

Mulle meeldib aktsia puhul see, kui odav on selle ajalooga võrreldes. Näiteks teenivad aktsiad 11-kordset tulu, samas kui viimase kümnendi keskmine kordaja on olnud üle 23.

ma päästsin IntelINTC
viimaseks, lihtsalt sellepärast, et olen sellest viimasel ajal paar korda kirjutanud. Olin optimistlik ja ennatlik. Aktsia kukkus kolmandas kvartalis 30%.

Nüüd kaupleb see ettevõte, mis on üks maailma suurimaid pooljuhtide tootjaid, vähem kui kuuekordse tuluga. See on viimase kümne aasta madalaim hinnang, mille jooksul oli keskmine hinna/kasumi kordaja umbes 13.

Varasem rekord

Täna loetav hukkunute nimekiri on 78^th sarjas, mis sai alguse 2000. aastal.

Ühe aasta tootlust saab arvutada 74 nimekirjale ning keskmine tootlus on olnud 16.1%. Võrreldes sama perioodi Standard & Poor's 10.8 kogutulu indeksi 500%ga. 74 nimekirjast 38 on olnud kasumlikud ja 500 on ületanud S&P XNUMX.

Pidage meeles, et minu veeru tulemused on hüpoteetilised ja neid ei tohiks segi ajada tulemustega, mille ma saan klientide jaoks. Samuti ei ennusta mineviku tootlus tulevikku.

Minu aastatagused õnnetuste nimekirja valikud läksid kohutavalt. Minu halvim valik oli Land's End (LE), mis kukkus 67%. Minu ülejäänud kolm valikut – Paramount Global FOR
, Newmont (NEM) ja Micron TechnologyMU
, jäi ka indeksist alla.

Ühe aasta kogutootlus oli 41.4% kahjum, S&P 15.3 500% kahjum.

Avalikustamine: Tyson Foods ja Paramount Global kuuluvad mulle isiklikult ja enamikule oma klientidele. Mul on ühe või mitme kliendi jaoks Western Digital ja Intel. Minu hallatav riskifond omab Inteli ostuoptsioone.