3 Kanada panka suurte dividendide saamiseks

Pankadel on praegu tugev taganttuul tänu keskpankade poolt rakendatud agressiivsetele intressimäärade tõstmisele, mis annavad endast parima, et inflatsioon normaalsele tasemele viia.

Tõusvad intressimäärad suurendavad oluliselt pankade netointressimarginaali, st vahet laenuintresside ja hoiuste intresside vahel. Seega on loomulik, et finantssektor on pälvinud paljude investorite tähelepanu. Valdav osa investoritest on aga keskendunud ainult USA pankadele.

Mõned Kanada pangad pakuvad palju suuremat dividenditootlust kui nende kodumaised eakaaslased ja millel on suur turvavaru. Allpool käsitleme kolme erakordselt atraktiivseid dividende pakkuva Kanada panga väljavaateid.

nimelt The Bank of Nova Scotia (BNS), The Toronto-Dominion Bank (TD) ja Bank of Montreal (BMO).

10 aasta kõrgeim dividenditootlus

Nova Scotia pank (BNS), mida sageli nimetatakse Scotiabankiks, on Kanada Royal Bank of Canada järel suuruselt kolmas finantsasutus (RY) ja Toronto-Dominioni pank. Bank of Nova Scotia tegutseb neljas põhitegevuses, nimelt Kanada pangandus, rahvusvaheline pangandus, globaalne varahaldus ning globaalne pangandus ja turud.

Bank of Nova Scotia kasvustrateegia erineb tema eakaaslastest Kanada finantssektoris. Kui teised pangad üritavad USA-s laieneda, siis Bank of Nova Scotia keskendub peamiselt kasvule kiiresti arenevatel turgudel. See on juhtiv finantseerimisasutus Mehhiko, Peruu, Tšiili ja Colombia kiiresti kasvavatel turgudel, kus elab kokku umbes 230 miljonit inimest ja mille turud on alapangaga. Nende turgude eelisteks on suurem rahvastiku kasv, suurem SKT kasv ja laiem netointressimarginaal kui USA-l

Pank kasutab ära nende turgude killustatust ja kasvab tõenäoliselt veel mitu aastat. See on suuruselt kolmas pank Tšiilis, suuruselt teine ​​kaardi väljastaja Peruus ja suuruselt neljas pank Dominikaani Vabariigis.

Teisest küljest on Bank of Nova Scotia tulemuslikkuse rekord mõnevõrra muutlik. Viimase kümnendi jooksul on pank oma aktsiakasumit kasvatanud keskmiselt vaid 2.9% aastas, osaliselt tänu tugevamale USA dollarile.

Pank on praegu silmitsi vastutuulega, mis on tingitud väga volatiilsetest finantsturgudest, mille tõttu kliendid on oma tehingute sagedust vähendanud. See tähendab pangale madalamaid tasusid. Lisaks on pank majanduse jätkuva aeglustumise tõttu viimasel ajal suurendanud laenukahjumite katteks tehtud eraldisi. Teisest küljest saavad Bank of Nova Scotia kasu tõusvatest intressimääradest, mis suurendavad panga puhasintressimarginaali. Üldiselt suurendab pank tõenäoliselt oma EPS-i sel aastal pisut, saavutades uue kõigi aegade kõrgeima taseme.

Pealegi on Bank of Nova Scotia dividende kasvatanud 11 aastat järjest ja pakub praegu ligi 10 aasta kõrget dividenditootlust 5.9%. Samuti on tähelepanuväärne, et pank osutus vastupidavaks suure majanduslanguse ajal, mis oli viimase 90 aasta halvim finantskriis, ja koroonaviiruse kriisi ajal.

Arvestades ka mõistlikku väljamaksete suhet 48% pangast, on selle dividendil suur turvavaru. Seetõttu võivad investorid lukustada panga ligi 10 aasta kõrge dividenditootluse 5.9% ja olla kindlad, et dividend on ka lähitulevikus turvaline.

Skoor selle pangaga "TD".

Toronto-Dominion Bank (TD) juured ulatuvad 1855. aastasse, mil asutati Toronto Pank. Möldritest ja kaupmeestest moodustatud institutsioon on sellest ajast peale kasvanud ülemaailmseks finantsasutuseks, mille varade maht on 1.4 triljonit dollarit ja kus töötab ligikaudu 95,000 XNUMX töötajat.

Toronto-Dominion Bank on varade, hoiuste ja tulude poolest suurim pank Kanadas. Pangal on riigis 21% turuosa, 1,060 filiaalist koosnev võrk ning enamiku jaemüügitoodete osas on ta 1. või 2. kohal. Samuti on see varade ja hoiuste poolest Põhja-Ameerika suuruselt kuues pank ning turukapitalisatsioonilt Põhja-Ameerikas viies pank.

Toronto-Dominion Bank on näidanud tugevat tulemuslikkust. Viimase kümnendi jooksul on ettevõte oma aktsiakasumit kasvatanud peaaegu igal aastal, keskmiselt 6.6% aastas. Juhtkond on teatanud, et tema eesmärk on kasvatada kasumit keskmiselt 7–10% aastas. Tänu oma kindlale ärimudelile ja kompetentsele juhtimisele on pangal paljulubavad kasvuväljavaated.

Umbes aasta tagasi teatas Toronto-Dominion Bank oma kavatsusest omandada First Horizon (FHN), mis on peamine piirkondlik pank, mis keskendub atraktiivsetele USA kaguosa turgudele 13.4 miljardi dollari eest sularahatehinguga. Kui tehing teoks saab, aitab see pangal kiirendada oma kasvu Põhja-Ameerikas. Ettevõte maksab pärast sünergia mõju arvessevõtmist 9.8 korda suuremat tulu kui First Horizon. Tehing peaks lõppema jooksvas kvartalis. Juhtkond eeldab, et omandamine mõjutab koheselt korrigeeritud EPS-i.

Toronto-Dominion Bank pakub hetkel 4.0% dividenditootlust. Pank on kasvatanud dividende korralikus tempos 11 aastat järjest. See on viimase kümnendi jooksul kasvatanud dividende keskmiselt 6.2% aastas ja viimase viie aasta jooksul keskmiselt 8.0% aastas. Samuti on oluline märkida, et ettevõte osutus kogu suure majanduslanguse ja pandeemia ajal vastupidavaks.

Arvestades ka selle tervislikku väljamaksete suhet 43%, on selle 4.0% dividendil suur turvavaru.

Oh Kanada! 10 sirget aastat dividendide suurendamist

Montreali pank (BMO) asutati 1817. aastal, mil sellest sai Kanada esimene pank. Viimase kahe sajandi jooksul on Bank of Montreal kasvanud ülemaailmseks finantsteenuste jõujaamaks, millel on Põhja-Ameerikas umbes 1,400 filiaali. 2022. aastal teenis ettevõte 64% oma korrigeeritud tulust Kanadast ja 36% USA-st

Bank of Montreali peamine konkurentsieelis on selle pikk ajalugu ja maine ning suur suurus. Ettevõte on varade poolest suuruselt kaheksas pank Põhja-Ameerikas ja üks Kanada suurest kuuest pangast. Nii nagu Bank of Nova Scotia ja Toronto-Dominion Bank, osutus Montreali pank kogu suure majanduslanguse ja koroonaviiruse pandeemia ajal vastupidavaks.

Montreali pank on näidanud head tulemuslikkust. Viimase kümnendi jooksul on ettevõte oma aktsiakasumit järjepidevalt kasvatanud, keskmiselt 5.8% aastas. Veelgi parem, tõenäoliselt kiirendab pank lähiaastatel oma kasvu tänu hiljutisele Bank of the Westi omandamisele. Juhtkond loodab, et see omandamine toob EPS-ile kohe kasu ja on 10. aastal rohkem kui 2024%.

Montreali pank on oma dividende tõstnud 10 aastat järjest. See on viimase kümnendi jooksul kasvatanud oma dividende keskmiselt vaid 4.0% aastas, kuid viimase viie aasta jooksul on see kiirenenud, kusjuures keskmine aastane kasvumäär on 8.3%.

Tänu oma kindlale 40%-lisele väljamaksete suhtele ja tõestatud vastupidavusele majanduslanguse suhtes tõstab pank tõenäoliselt dividende veel palju aastaid. Seetõttu saavad investorid lukustada aktsia praeguse 4.3% dividenditootluse ja olla kindlad, et dividend püsib tõusuteel veel palju aastaid.

Final Thoughts

Enamik USA investoreid loobub Kanada pankadest, kuna tunnevad end nende nimedega vähem tuttavana. Samuti eelistavad nad vältida nende aktsiate valuutariski, kuna tugevam USA dollar mõjutab negatiivselt nende pankade tulusid ja USA investorite saadavaid dividende.

Teisest küljest pakuvad ülaltoodud kolm panka palju suuremat dividenditootlust kui enamik USA panku, millel on suur turvavaru. Lisaks on nad osutunud majanduslanguse suhtes palju vastupidavamaks kui enamik USA panku. Seetõttu peaksid investorid kaaluma nende kvaliteetsete pankade ostmist nende praeguste aktsiahindade juures.