Fed annab inflatsiooni tõttu märku järsust intressitõusust märtsis – Bitcoini kauplejad saavad valmistuda järgmiselt

Meeldib see või mitte, aga krüptoinvestorite jaoks on USA Föderaalreservi intressimäärade tõstmise ja kõrge inflatsioonipoliitika kõige asjakohasem meede riskivarade nõudluse hindamiseks. Kapitali maksumust tõstes tõstab Fed fikseeritud tulumääraga instrumentide kasumlikkust, kuid see kahjustab aktsiaturgu, kinnisvara, tooraineid ja krüptovaluutasid.

Üks Föderaalreservi koosolekute positiivne aspekt on see, et need on planeeritud aegsasti ette, nii et Bitcoin (BTC) kauplejad saavad valmistuda nendeks. Föderaalreservi poliitilised otsused põhjustavad ajalooliselt riskivarade äärmist päevasisest volatiilsust, kuid kauplejad saavad optimaalsete tulemuste saamiseks kasutada tuletisinstrumente, kuna Fed kohandab intressimäärasid.

Teine väljakutse kauplejatele on see, et Bitcoin on tugevalt seotud aktsiatega. Näiteks 50-päevane korrelatsioonikoefitsient S&P 500 futuuride suhtes on alates 70. veebruarist jooksnud üle 7%. Kuigi see ei too välja põhjust ja tagajärge, on ilmne, et krüptovaluuta investorid ootavad traditsiooniliste turgude suunda.

Samuti on võimalik, et Bitcoini madalad heitkogused võivad osutuda kasulikuks, kuna investorid mõistavad, et FED-il on inflatsiooni ohjeldamise võimalused otsa saamas. Intressimäärade veelgi tõstmine võib põhjustada USA valitsuse võlamaksete kontrolli alt väljumise ja lõpuks ületada 1 triljoni dollari aastas. See loob Bitcoini pullidele tohutu stiimuli, kuid need, kes soovivad teha tehinguid intressimäärade tõstmise põhjal, peavad olema äärmiselt ettevaatlikud.

Riskivõtjad võivad kasu saada Bitcoini futuurilepingute ostmisest oma positsioonide võimendamiseks, kuid need võidakse ka likvideerida, kui enne FEDi 22. märtsi otsust toimub järsk negatiivne hinnaliikumine. Sel põhjusel valivad professionaalsed kauplejad tõenäolisemalt optsioonidega kauplemise. strateegiad nagu viltune raudkondor.

Tasakaalustatud riskipõhine lähenemine ostuoptsioonide kasutamisele

Kaupledes sama aegumiskuupäevaga mitme ostu- (ostu)optsiooniga, võivad kauplejad saavutada potentsiaalsest kahjust kolm korda suuremat kasumit. See valikute strateegia võimaldab kauplejal tõusudest kasu saada, samal ajal kahjumit piirates.

Oluline on meeles pidada, et kõigil võimalustel on määratud aegumiskuupäev, seega peab Bitcoini hinnatõus toimuma määratud perioodi jooksul.

Allpool on loetletud Bitcoini optsioonide eeldatav tulu 31. märtsil, kuid seda metoodikat saab rakendada ka erinevatel ajavahemikel. Kuigi kulud varieeruvad, ei mõjuta see üldist tõhusust.

Ostuoptsioon annab ostjale õiguse omandada vara, kuid lepingu müüja saab (potentsiaalse) negatiivse riskipositsiooni. Raudkondor seisneb ostu- ja müügioptsioonide müügis sama aegumishinna ja kuupäevaga.

Nagu ülal näidatud, on kasumi sihtpiirkond üle 23,800 0.217 dollari ja halvim stsenaarium on 5,156 BTC (või jooksevhindades 31 dollarit), kui aegumishind 23,000. märtsil langeb alla XNUMX XNUMX dollari.

Seotud: Bitcoini hind siseneb BTC ahela analüüsi kohaselt üleminekufaasi

Tehingu algatamiseks peab investor ostma 6.2 23,000 2.1-dollarise müügioptsiooni lepingut. Seejärel peab ostja müüma 25,000 2.2 27,000-dollarise ostuoptsiooni lepingut ja veel 3.5 25,000 2-dollarise ostuoptsiooni lepingut. Järgmisena peaks investor müüma 27,000 XNUMX XNUMX-dollarise müügioptsiooni lepingut koos XNUMX XNUMX XNUMX-dollarise müügioptsiooni lepinguga.

Viimase sammuna peab kaupleja ostma 3.9 29,000 XNUMX-dollarise ostuoptsiooni lepingut, et piirata tasemest suuremaid kahjusid.

See strateegia annab kasu, kui Bitcoin kaupleb 23,800. märtsil 29,000 31 ja 0.276 6,558 dollari vahel. Puhaskasum on tipptasemel 25,000 BTC (jooksevhindades 27,000 dollarit) vahemikus 0.135 3,297 kuni 24,400 27,950 dollarit, kuid jääb üle XNUMX BTC (XNUMX dollarit jooksevhindades XNUMX dollarit). ja vahemik XNUMX XNUMX dollarit.

Selle kaldus raudkondori strateegia avamiseks vajalik investeering on maksimaalne kahjum, seega 0.217 BTC ehk 5,156 dollarit, mis juhtub siis, kui Bitcoin kaubeldakse 23,000. märtsil alla 31 XNUMX dollari. Selle strateegia eeliseks on lai kasumi sihtpiirkond, mis annab parema riski premeerida tulemust kui finantsvõimendusega futuuridega kauplemine, eriti arvestades piiratud negatiivset külge.